【研究报告内容摘要】
【通信】5g 消息在企业级市场应用值得重点关注。尽管微信抢占手机短信市场,但近年来短信业务发展不错,2019年全国移动短信业务量比上年增长37.5%,工信部解释网络登录和用户身份认证等安全相关服务不断渗透,大幅提升移动短信业务量。rcs 作为全新的人机交互模式将在商业领域带来革命性影响,行业短信不再只是用来实现用户身份验证、业务信息推送等简单功能的工具。对于企业而言,5g 消息将为其提供与个人用户之间的信息交互接口。企业可通过文字、语音、选项卡等富媒体方式向用户输出个性化服务与咨询,rcs 有望成为一种全新的、更加有效的获客渠道。
【电子】存储器市场此前因供需不对等,长期处于低价周期,自 2019年 q4以来,因库存出清、供给不足,存储价格呈现反弹态势,按产业推断上涨区间预计维持至 2020q3。但目前受疫情影响,上涨趋势受阻。供给端,两大存储器生产地新加坡与日本陆续封城,新加坡认定半导体行业为必要性行业之一,营业未暂停,日本封锁七城但半导体厂商多不在其中,短期物流或延迟但影响较小。需求端,5g 换机带来的需求浪潮或延后,国内现已陆续复工复产,但海外消费电子需求恢复预计在 q2季度末;同时,短期受在线办公、学习、医疗等需求扩张,云计算带来平板、电脑、服务器订单增长,因此 q1存储器厂商表现仍强劲。三星电子 q1营收约 447亿美元,同比增长 5%,营业利润约 52亿美元,同比增长 2.7%;威刚公布 3月营收,金额达到 28.58亿新台币,环比增长 16.82%。整体来看,存储器价格上升趋势短期受阻,需求呈延后状态,但长期产能提升有限,供不应求趋势或将持续。
v 行业动态1. 4月 14日,信通院发布《2020年 3月国内增值电信业务许可情况分析报告》。报告指出,截至 2020年 3月底,全国增值电信业务经营许可企业共81071家,比上月增长 1.27%。目前,全国增值电信业务市场区域发展不均衡特征突出,不同经营者间注册资金规模差异较大,从各业务跨地区经营者数量来看,经营信息服务业务的企业数量最多,为 11574家。目前国内增值电信领域已经形成日趋多元化的投融资市场,民营资本已经发展成为增值电信业务领域的主力军。截至 2020年 3月底,部颁增值电信业务经营者中,国有控股企业 777家,占经营者总数的 3.9%;民营控股企业 18873家,占经营者总数的 95.2%;外商投资企业 182家,占经营者总数的 0.9%(通信世界网)2. 据外媒《sammobile》报导,韩国三星下一代 exynos 处理器除了将原有自研 mongoose cpu 内核,转为通用 arm cpu 内核,甚至放弃 arm maligpu,转而使用与 amd 合作的 radeon gpu,效能将较目前架构更强大,吸引 google 合作,双方预定联合开发定制化处理器。报导同时指出,定制化 exynos 处理器将使用三星 5纳米 lpe 制程生产,且采 8核心架构。有 2个 cortex-a78大核心、2个 cortex-a76效能核心,以及 4个 cortex-a55小核心;还使用 arm 未发表的 mali mp20gpu。至于 isp 和 npu,google似乎已移除三星原有架构,改用自研 visual core isp 和 npu 搭配。据估计,三星与 google 合作定制化 exynos 处理器,最快会在 2020年 google 产品搭载。(全球半导体观察)

---